Hay una conversación que la mayoría de los trabajadores en México posterga hasta que ya no puede hacerlo: qué va a pasar con su dinero cuando deje de trabajar.
Y cuando esa conversación finalmente ocurre, suelen aparecer dos términos que muchas personas usan como si fueran lo mismo o como si fueran opciones excluyentes: el IMSS y la AFORE. No son lo mismo, no funcionan igual y no determinan el mismo resultado al momento del retiro.
Entender la diferencia entre ambos sistemas, qué factores definen cuánto recibirás al jubilarte y qué decisiones puedes tomar hoy para mejorar ese resultado no es un tema que pueda esperar hasta los cincuenta años. Es una conversación que tiene sentido desde el primer día de vida laboral formal, precisamente porque el tiempo es el factor más determinante en cualquier esquema de ahorro para el retiro.
Dos sistemas que coexisten pero no son equivalentes
El punto de partida para entender este tema es reconocer que en México conviven dos esquemas de pensión para trabajadores formales afiliados al IMSS, y a cuál perteneces depende de cuándo empezaste a cotizar.
El esquema de reparto: la pensión del régimen anterior a 1997
Los trabajadores que comenzaron a cotizar al IMSS antes del primero de julio de 1997 pertenecen al régimen conocido como Ley 73, llamado así por la Ley del Seguro Social que lo regula.
Este esquema funciona bajo una lógica de reparto: las cotizaciones de los trabajadores activos financian las pensiones de quienes ya se retiraron, y el monto de la pensión que recibe cada jubilado se calcula con base en su salario promedio de los últimos años de cotización y el número de semanas trabajadas registradas.
Para tener derecho a una pensión bajo este esquema, se requieren al menos 500 semanas cotizadas al IMSS y haber cumplido 60 años para pensión por cesantía en edad avanzada, o 65 años para pensión por vejez.
Quienes cumplen esos requisitos pueden elegir entre recibir la pensión calculada bajo la Ley 73 o retirar el saldo acumulado en su AFORE, optando por la que resulte más conveniente. Esa opción, conocida como pensión por régimen anterior, es una ventaja significativa para quienes llevan muchos años cotizando con salarios relativamente estables.
El esquema de cuentas individuales: la AFORE como eje del retiro
Los trabajadores que comenzaron a cotizar al IMSS a partir del primero de julio de 1997 pertenecen al régimen de la Ley 97, que introdujo el sistema de cuentas individuales administradas por las Administradoras de Fondos para el Retiro.
En este esquema, cada trabajador tiene una cuenta propia donde se acumulan las aportaciones que hacen el trabajador, el empleador y el gobierno a lo largo de la vida laboral.
Lee más: Qué es el saldo promedio diario y cómo afecta los intereses que pagas cada mes
A diferencia del régimen anterior, aquí no hay una fórmula fija basada en el salario de los últimos años. El monto disponible al retiro depende directamente de cuánto se aportó a lo largo del tiempo, durante cuántos años, con qué rendimientos lo administró la AFORE elegida y cuánto aportó voluntariamente el trabajador además de las aportaciones obligatorias.
Es un sistema de acumulación individual donde cada decisión tomada a lo largo de la vida laboral tiene consecuencias directas y medibles sobre el resultado final.
Los factores que realmente determinan cuánto recibirás
Más allá del régimen al que pertenezcas, hay variables concretas que definen el monto de tu pensión o de tu retiro, y que están en gran medida bajo tu control o al menos bajo tu conocimiento.
El primero y más determinante es el número de semanas cotizadas. Cada semana de trabajo formal registrada ante el IMSS suma al historial de cotización. Las interrupciones laborales, los periodos de trabajo informal o los meses sin empleo generan vacíos en ese registro que no se recuperan después.
Para el régimen de Ley 73, las semanas cotizadas definen directamente el monto de la pensión. Para el régimen de AFORE, definen cuántos años de aportaciones obligatorias se acumularon en la cuenta individual.
El segundo factor es el salario base de cotización. Las aportaciones al IMSS y a la AFORE se calculan como porcentaje del salario registrado. Un salario base de cotización bajo, ya sea porque el empleador cotiza por menos del salario real o porque el trabajador no lo ha verificado, reduce las aportaciones de toda la vida laboral y con ellas el saldo acumulado al retiro.
Revisar que el salario con el que cotiza tu empleador coincida con tu salario real es uno de los hábitos más importantes y menos practicados por los trabajadores en México.
El tercer factor, exclusivo del régimen de AFORE, es el rendimiento de la administradora elegida. No todas las AFORE generan el mismo rendimiento sobre los recursos que administran. La diferencia en rendimiento acumulado entre una AFORE con desempeño alto y una con desempeño bajo puede traducirse, a lo largo de treinta o cuarenta años de vida laboral, en decenas o cientos de miles de pesos de diferencia en el saldo final.
La CONSAR publica de forma periódica los indicadores de rendimiento neto de cada AFORE, y compararlos antes de elegir o de hacer un traspaso es una decisión que tiene impacto financiero real.
El cuarto factor es la aportación voluntaria. Las aportaciones obligatorias al sistema representan aproximadamente el 6.5 por ciento del salario base de cotización, distribuidas entre trabajador, empleador y gobierno. Ese porcentaje, por sí solo, genera en la mayoría de los casos un saldo insuficiente para mantener el nivel de vida previo a la jubilación durante los años de retiro.
Las aportaciones voluntarias adicionales, que pueden hacerse directamente en la AFORE de forma periódica o esporádica, son el mecanismo más efectivo para cerrar esa brecha. Además, tienen un beneficio fiscal que pocas personas aprovechan: las aportaciones voluntarias son deducibles de impuestos hasta ciertos límites establecidos por el SAT.
Por qué la mayoría de los mexicanos recibirá menos de lo que espera
Hay una realidad que el sistema de pensiones en México no comunica con suficiente claridad y que conviene poner sobre la mesa sin rodeos: bajo el esquema de AFORE con aportaciones únicamente obligatorias, la mayoría de los trabajadores formales acumulará un saldo que financiará una pensión significativamente inferior a su último salario activo.
Las estimaciones de organismos especializados y de la propia CONSAR señalan que, sin aportaciones voluntarias adicionales, el sistema puede generar una tasa de reemplazo, es decir, el porcentaje del último salario que representa la pensión, de entre el 25 y el 40 por ciento para la mayoría de los trabajadores.
Eso significa que alguien que ganaba veinte mil pesos al mes podría jubilarse con una pensión de entre cinco mil y ocho mil pesos mensuales si solo contó con las aportaciones obligatorias.
Ese escenario no es inevitable, pero sí es el resultado por defecto si no se toman decisiones activas durante la vida laboral. Y la única forma de modificarlo es aportar más, elegir bien la AFORE y hacerlo con suficiente anticipación para que el tiempo y el rendimiento compuesto trabajen a favor del trabajador.
Qué puedes hacer hoy para mejorar tu resultado al retiro
El margen de acción que tiene un trabajador sobre su pensión depende en parte del régimen al que pertenece, pero en ambos casos hay decisiones concretas que mejoran el resultado final.
Si perteneces al régimen de Ley 73 y te acercas a la edad de retiro, el primer paso es solicitar al IMSS tu resumen de semanas cotizadas y verificar que el registro sea correcto y esté completo. Errores en ese registro pueden reducir el monto de tu pensión sin que lo notes, y corregirlos antes del trámite de jubilación es mucho más sencillo que hacerlo después.
Conoce más: Crédito Infonavit vs hipoteca bancaria: qué evaluar más allá de la tasa
Si perteneces al régimen de AFORE, las acciones más relevantes son tres. La primera es verificar que tu empleador esté haciendo las aportaciones correctas y en tiempo. La segunda es comparar el rendimiento neto de tu AFORE actual con otras opciones disponibles y considerar un traspaso si hay una diferencia significativa.
La tercera, y más impactante a largo plazo, es comenzar a hacer aportaciones voluntarias de forma regular, aunque sea con montos pequeños al inicio. El efecto del rendimiento compuesto sobre esas aportaciones a lo largo de diez, veinte o treinta años es considerablemente mayor de lo que parece al momento de iniciarlas.
Errores frecuentes que reducen la pensión sin que el trabajador lo sepa
Hay comportamientos que se repiten con mucha frecuencia entre trabajadores formales en México y que tienen consecuencias directas sobre el monto del retiro, aunque en el momento en que ocurren parezcan decisiones menores o simplemente inevitables.
El primero es aceptar que el empleador cotice por un salario inferior al real. Esta práctica, conocida como subdeclaración de salario, es ilegal pero común. Para el trabajador representa un ahorro aparente en sus propias aportaciones, pero el costo real llega al retiro, cuando el saldo acumulado y la pensión resultante son menores de lo que habrían sido con el salario correcto.
Verificar el salario base de cotización registrado ante el IMSS, disponible en línea a través del portal del instituto, debería ser un hábito anual para cualquier trabajador formal.
El segundo error es no reclamar las semanas de cotización de empleos anteriores. Muchos trabajadores no saben que pueden acumular las semanas cotizadas en distintos empleos a lo largo de su vida laboral, siempre que estén correctamente registradas.
Periodos de cotización que no aparecen en el expediente porque el empleador no los reportó correctamente pueden reclamarse ante el IMSS con la documentación adecuada, y esas semanas adicionales tienen un impacto directo sobre el derecho a pensión y sobre su monto en el régimen de Ley 73.
El tercero es no revisar el estado de la AFORE durante años. Cambios de empleo, periodos de trabajo informal o simplemente el paso del tiempo pueden generar que los recursos de un trabajador queden en una AFORE que ya no es la más eficiente o que incluso el propio trabajador haya olvidado.
La CONSAR ofrece herramientas gratuitas para localizar los recursos de retiro registrados a nombre de cualquier persona, y hacer esa verificación al menos una vez al año es una práctica que puede evitar sorpresas muy costosas al momento del retiro.
El cuarto error, quizás el más costoso de todos, es asumir que el sistema resolverá el problema por sí solo. El diseño del sistema de pensiones en México transfiere al trabajador una responsabilidad que en sistemas anteriores recaía sobre el Estado o los empleadores.
Ignorar esa responsabilidad no la elimina, simplemente la traslada al futuro en forma de una pensión insuficiente que llegará en un momento de la vida donde las opciones para compensarla son mucho más limitadas.
Reconocer esos errores a tiempo, corregir los que aún tienen solución y evitar los que todavía no han ocurrido es exactamente el tipo de gestión financiera activa que marca la diferencia entre un retiro digno y uno que obliga a seguir trabajando cuando ya no se quiere o no se puede.
El tiempo es el recurso más escaso y más valioso en este tema
Si hay una conclusión que resume todo lo anterior es esta: las decisiones sobre el retiro tienen un componente temporal que ningún otro elemento puede compensar.
Empezar tarde a hacer aportaciones voluntarias, descubrir errores en el registro de cotización cuando ya no hay margen para corregirlos o cambiar a una AFORE más eficiente después de décadas con una de bajo rendimiento son situaciones que tienen solución parcial, pero no total.
En México, donde la cultura del ahorro para el retiro sigue siendo incipiente y donde el sistema no está diseñado para generar pensiones suficientes de forma automática, la persona que entiende cómo funciona su esquema de retiro y toma decisiones activas desde temprano tiene una ventaja real sobre quien lo deja al azar o a la inercia del sistema. Esa ventaja no se mide en intención sino en pesos acumulados al momento en que más se van a necesitar.